Transformação da estrutura de capital deve aliviar despesas financeiras em R$ 1,5 bilhão e fortalecer o perfil de risco da varejista listada na bolsa de valores brasileira
O Grupo Casas Bahia S.A. (BOV:BHIA3) anunciou nesta terça-feira (30/12) a conclusão de uma ampla operação de transformação de sua estrutura de capital, que resultou em uma redução de aproximadamente R$ 3 bilhões no endividamento bruto da companhia. A informação foi divulgada por meio de fato relevante ao mercado e marca um passo importante no processo de reorganização financeira da varejista.
Segundo a empresa, a operação envolveu o reperfilamento da 10ª emissão de debêntures, seguido pela 11ª emissão, estruturada em quatro séries. Com isso, o endividamento líquido pró-forma apresenta uma queda de cerca de R$ 2,3 bilhões no terceiro trimestre, em linha com o plano estratégico previamente comunicado aos investidores.
Do ponto de vista financeiro, o impacto mais relevante está na redução das despesas financeiras futuras. O Grupo Casas Bahia estima uma economia de aproximadamente R$ 1,5 bilhão em despesas financeiras entre 2026 e 2030, o que representa um alívio total de caixa de cerca de R$ 4,7 bilhões no período. Esse movimento reforça a sustentabilidade financeira da companhia e melhora sua previsibilidade de resultados.
Além da redução do endividamento, a companhia destacou a melhora significativa em seu perfil de risco, com potencial de redução de spreads de crédito. Esse novo cenário tende a facilitar negociações com fornecedores, seguradoras e futuros credores, ampliando a flexibilidade operacional do grupo em um ambiente ainda desafiador para o varejo brasileiro.
No mercado, as ações do Grupo Casas Bahia ON (BOV:BHIA3) encerraram o pregão desta segunda-feira (29/12) estáveis a R$ 3,09, refletindo cautela dos investidores após a divulgação do fato relevante, mas com viés positivo para o médio e longo prazo. Como a notícia foi publicada após o fechamento da bolsa de valores, a expectativa é de que o mercado reaja ao evento no próximo pregão, especialmente diante do impacto estrutural da redução da dívida.
O Grupo Casas Bahia atua no setor de varejo de bens duráveis, com forte presença nacional por meio das marcas Casas Bahia, Ponto e Extra.com.br. A companhia concorre diretamente com players como Magazine Luiza (BOV:MGLU3) e Via S.A., e vem buscando fortalecer sua estrutura financeira para sustentar sua estratégia digital e omnichannel.
Com a conclusão dessa etapa de reestruturação, o Grupo Casas Bahia dá um passo relevante para reduzir riscos financeiros, fortalecer seu balanço e recuperar a confiança do mercado.